Денят, в който се провалих като финансов съветник

Ако има нещо, което може би не сте забелязали за повечето финансови съветници, това е, че сме арогантни бодли.

Моля, имайте предвид, че казах "ние сме" - не "те са"- както се включвам в това изявление.

Ние всички имаме фирми, които осигуряват най-високото обслужване на клиентите. Всички разполагаме с инвестиционни стратегии, които или изпреварват пазара, или имат най-ниски вътрешни разходи.

Срещу него, като финансов съветник, имаме това отношение, че не можем да направим неправилно и ако направим нещо нередно, лесно е да хвърлим вината и да насочим пръста си към фондовия пазар.

Аз съм тук, за да ви кажа, че не съм съвършен.

Докато искам да седя тук и да ви кажа, че осигурявам на всички мои клиенти изключително обслужване на клиентите и че инвестиционните ми стратегии отразяват инвестиционните гуми на Уолстрийт - истината е, че съм далеч от това.

Много пъти съм се провалил като финансов съветник; но има един пример, който все още ме преследва до ден днешен.

Неочаквано препращане

Това беше 2007 г. и баща ми, който обикновено не беше един за намирането на нови клиенти, се натъкна на един джентълмен, който току-що беше освободен. Той беше фабричен работник и когато заводът на работодателя му затвори, той вече имаше достъп до пенсия и малък 401 (к), който можеше да преобърне. Той остана още на пет години, за да достигне пенсионна възраст на определената му възраст за пенсиониране, затова искаше да инвестира парите и да го остави да расте.

Той нямаше много опит с пазара, различен от неговия 401 (к), че е бил в продължение на около седем години. След като го разхождахме по различни инвестиционни стратегии, решихме да имаме портфолио от около 55% акции и 45% облигации, предимно инвестирани в взаимни фондове. За първата година и половина, нещата се развиха чудесно. В съзнанието му правеше малко пари и от моя страна имах клиент, който се задоволяваше с печалбите, които видя.

Октомври Посещения

Всичко изглеждаше добре до октомври 2008 г. За онези от вас, които в този момент са инвестирали пари на пазара - сигурен съм, че не е нужно да повторя стари рани и да ви напомня колко лошо било това време. За моя клиент беше по-лошо от ретроспективите от Виетнам! Той не знаеше какво го удари и честно казано, както повечето други финансови съветници, аз бях малко шокиран.

Харесва ми да кажа, че за щастие имаме само 55% на фондовия пазар и "загубихме" само определен процент и да, може да е по-лошо - но опитайте да кажете това на някой, който никога не е бил през толкова стръмен пазар намалява. Въпреки че всички останали бяха в една и съща ситуация, клиентът ми нямаше никакво утешение, че не е сам да губи голям процент от инвестициите си.

Той ми се довери и ми се довери и ме помоли за съвета ми. Както направих и за много други клиенти, повтарях съветите:

- Трябва да го измъкнем.

Обясних му, че не може да продаде сега, защото ако го направи, той никога няма да получи парите, особено ако е взел приходите и го е прехвърлил в банката и го е сложил в компактдиск.

Не мога да си спомня точния процент, но съм сигурен, че сме намалели с около 25% от високата и около 20% от първоначалната инвестиция. По това време банките плащат между 2% и 3%, така че ще му отнеме много години, за да си върне парите.

В зависимост от моите съвети той остана. През новата година видяхме известно подобрение и много от нас се надяваха, че пазарът е на пътя си към възстановяването - но като всяка голяма вълна, низходящият ток се готвеше да ни засмуква.

Лошият пазар, 2-ри кръг

Dow Jones 03/09/2009

Въведете март 2009 г. Никога няма да забравя деня. Dow отново падна от над 1700 пункта от началото на февруари. Най-накрая достигна до дъното на 9 март 2009 г., но очевидно никой не го знаеше.

Това, което си спомням за този ден, защото клиентът ми ми се обади и той имаше достатъчно.

Той беше готов да изплати напълно. Опитах се един последен опит да го насърча да остане, но той не го имаше. Както направих с всичките си клиенти, казах,

"Чувствам се, че ви оставям да ви отпуснат, но в края на деня това са вашите пари и вие сте отговорни и ще направя каквото искате да направя".

Той не отне много време да мисли за това и ми даде инструкциите да се ликвидира. Не мога да ви кажа какво чувствам като да знаете, че в сърцето ви човек прави грешно нещо и независимо от това, което казвате, или от каквато и да е информация или изследване, които предоставяте, за да подкрепите разсъжденията си, те все още ще действат това погрешно решение.

Този ден се чувствах като провал.

Онзи ден, Аз бях провал.

С поглед отзад и 20/20, всички знаем, че пазарът се е възстановил и клиентът е оставил парите точно там, където щеше да бъде, щеше да бъде направен цял, а след това и досега.

Това, което добавя обида към нараняванията, е още на следващия ден, буквално в деня, след като той изплати, пазарът беше голям. И през следващите седем дни той щеше да компенсира малко под 11% от загубеното.

И да, знам, че 11% нямаше да си възвърнат всичките си загуби, все пак щеше да вложи няколко хиляди долара обратно в джоба си.

аз мразя загуби парите на клиента ми.

Мога да взема пенсионирането си, да го изплатя, да залагам на черно на рулетка и да загубя всичко в едно казино и това няма да ме натовари толкова, колкото да гледам как някой прави това, което направи този човек.

Това не е новина за повечето от вас, финансовите съветници не са съвършени, но нека да бъда един от първите, които да признаят това, определено съм далеч от него.